Ich habe gehört, dass in letzter Zeit eine Menge Arbeit geleistet wird, die die Präferenzen von Epstein-Zin berücksichtigt. Die Wikipedia-Seite scheint nicht sehr voll zu sein. Warum sind die Einstellungen von Epstein-Zin wichtig? Wie unterscheidet sich das rekursive Nutzen von anderen...
Es gibt Bedenken, dass Auckland, Neuseeland, derzeit eine Immobilienblase erlebt. Auckland ist eine der Top 10 Städte der Welt auf einem Index für unerschwingliche Wohnimmobilien. Die Frage ist: Wie können wir als Ökonomen feststellen, ob die Immobilienpreise eine Blase oder einen echten Marktwert...
In Vorlesung 20 des Microeconomics-Kurses des MIT wird eine Situation vorgeschlagen, in der eine 50/50-Wette entweder zu einem Verlust von 100 USD oder zu einem Gewinn von 125 USD bei einem Anfangsvermögen von 100 USD führt . Es wird angegeben, dass eine Person bereit wäre, sich selbst zu...
Momentum als gemeinsamer Risikofaktor? Diese Frage ist teilweise eine Folge einer anderen Frage, die hier zu finden ist . Bei dieser anderen Frage wurde festgestellt, dass es schwierig ist, die Dynamik als häufigen Risikofaktor in Faktorpreismodellen wie dem intertemportalen Capital Asset...
Die Grundfunktion einer Bank besteht darin, "Short-Kredite aufzunehmen und Long-Kredite zu vergeben". Mit anderen Worten, es leiht kurzfristig Geld von Einlegern aus und verspricht, es bei Bedarf zurückzuzahlen, während es das meiste Geld langfristig an Kreditnehmer ausleiht, beispielsweise in Form...
Bloom in einem kürzlich erschienenen JEP- Papier geht davon aus , dass "die Erhöhung der Rechenleistung es ermöglicht hat, Unsicherheitsschocks direkt in eine Vielzahl von Modellen einzubeziehen, sodass Ökonomen Annahmen aufgeben können, die auf" Sicherheitsäquivalenz "beruhen, die sich auf den...
Frage von Money StackExchange verschoben: /money/74002/do-stock-markets-price-in-existential-risk-ie-global-nuclear-war F: Preis an den Aktienmärkten existenzielles Risiko? Die Kubakrise im November 1962 ist ein Beispiel dafür, dass sie an den Rand eines globalen Atomkrieges geraten ist, und...
Nehmen Sie das in MWG (S.188-189) dargestellte Standard-Portfolio-Auswahlproblem, aber mit einem risikofreudigen Entscheidungsträger: mit anfänglichem Reichtum www einen Betrag investiert αα\alpha in einer riskanten Asset mit einem zufälligen Bruttoertragsrate zzz , wo zzz nach CDF verteilt ist FFF...
Diese Frage ist etwas spezifischer als der Titel. Hier verwende ich die gleiche Notation wie in diese andere Frage zu kumulativen Renditen (die Summe der Rückbeobachtungen). Sei also $ r_ {t, t + n} = \ sum_ {i = 1} ^ n r_ {t + i} $. Angenommen, $ r_t $ ist ein AR (1) -Prozess (z. B. mit...
Ich habe über das Konzept von gelesen Bewertung von Realoptionen . Es heißt, dass ROV das gezeigt hat Unsicherheit in Bezug auf die Marktrendite erhöht den Projektwert (V). Wie ist das? Kann man das an einem Beispiel erklären? Hiermit meinen wir Unsicherheit stochastische Variabilität von...
Gemäß MWG Proposition 6.B.2 wird gezeigt, dass die erwartete Nutzenform nur durch Erhöhen der linearen Transformation erhalten bleibt. Welche Bedeutung hat dieser Satz? Der Teil, den ich beim Verbinden der Punkte als schwierig empfinde, besteht darin, dass die Autoren direkt nach dem Beweis dieses...